第18章 保险：人类爱与责任延续的最佳工具(2)

　　投资者在选择保险时要注意分清主次，先保障后投资，让有限的保费预算用在“刀刃”上。具体说来，应该是先考虑寿险、健康险方面的保障，然后考虑养老险、教育险方面的保障，最后才应考虑注重投资功能的保险。

　　5．优先有序

　　优先有序就是要重视高额损失，自留低额损失。确定保险需求要考虑两点：一是风险损害程度，二是发生频率。损害大、频率高的优先考虑保险。对较小的损失，自己能承受得了的，一般不用投保。而且保险一般都有一个免赔额，低于免赔额的损失，保险公司是不会赔偿的，所以建议放弃低于免赔额的保险。

　　6．诚实填写合同，及时合理变更内容

　　在填写保险合同之前，要看合同保障是不是很全面，有没有说明除外责任，如各保险公司的重大疾病保险条款规定的重大疾病包括哪些，什么才算意外保险等。通常情况下，我们应选择保障范围广的产品，比如看看常见的烧伤、烫伤等意外是否被列入保险责任等。在填写合同时，要本着诚实的原则，比如不隐瞒病史，以免在具体理赔时麻烦，又得不偿失。

　　7．保险买得越早越好

　　年轻时买些保险，不仅能更早地得到保障，而且费率相对低，缴费的压力也相对较轻。因为年龄越小，所需支付的保险费用也越少。

　　而随着岁数增大，不仅保障晚，费用高，更糟的是还可能被保险公司拒保。一般情况下27岁以上，职业相对稳定的年轻人，可以开始考虑自己的养老计划。这时候保费相对不高，又不会给个人经济造成过重压力，不失为明智之举。

　　8．不要轻易退保

　　退保后将遭受较严重的损失：一是没有了保障。二是退保时往往拿回的钱少，会有损失。三是万一以后要投保新保单，则要按新年龄计算保费，年龄越大，保费越高，同时还需考虑身体状况，有时还要加费处理。

　　如果实在急需用钱，下面介绍两种方法可以减少损失：第一是投保人可以书面形式向保险公司申请贷款。第二就是变更为减额缴清保费。按照一般规定，投保人未能在保费到期日后60天之内交纳保险费，保险合同效力将中止，保险公司暂不承担保险责任，但投保人仍有两年的时间可以申请恢复合同效力。因此经济状况好转时还可以申请合同复效，复效的保单仍以投保时的费率为基础计算保费。这种做法与重新投保相比，保费不会因年龄增长而增加。

　　9．量力而行原则

　　购买保险理财要量力而行，根据自己的能力进行灵活的自主规划。应根据年龄、职业和收入等实际情况，适当购买人身保险，既要使自己的经济能长时期负担，又能得到应有的保障。一般而言，投资者可利用商业保险投资理财、保障养老，并配以房地产、基金、股票和储蓄等多种投资工具。

　　理财专家认为，一般情况下，个人投资的合理配置应为：银行储蓄在个人货币资产中应占据30%的比例，股票等高风险产品约30%，投资类保险理财产品约30%，余下10%的资金做应急使用。投保者可根据这种比例，大致确定投资类保险的购买额度。

　　10．OK理财法原则

　　现在国际上最流行的一种理财法，叫OK理财法，您听说过吧！是这样子的，（画一个大圆）这是O，（圆中写个K）这是K，合起来OK就是好的意思。

　　根据国际OK理财法的要求：一般人会拿出家庭收入的40%~50%用于日常消费，这样才能保证我们过上高品质的生活。另一半的三分之一作为习惯性理财放在银行，为什么放在银行呢？因为放在银行具有安全性和变现性，但是为什么只拿三分之一放在银行呢？因为我们目前的消费指数很高，已经到了6.9%~11%，按照目前的利率，放在银行的钱会严重缩水，所以只能把少量的钱放在银行用于零用或急用；一半的另外三分之一作为常规性理财，比如购买股票、基金、房产等，你知道这样的投资是高收益伴着高风险的，因此三分之一是最合适的；剩下的三分之一是OK理财法的核心，一定一定要用于购买人寿保险，因为这三分之一起到了托底的作用。正是拥有了它，才能放心大胆的把那40%~50%用于日常消费，从而过上无忧无虑的品质生活。为什么中国人习惯于省吃俭用不敢花掉那40%~50%，因为他怕有事情发生，比如意外、疾病、养老、小孩教育等。如果能按照OK理财法的要求，把这三分之一用于保险理财，那所有的担心都可以帮你解决。

　　分红保险的概念及作用

　　1．什么是分红保险？

　　（1）分红保险是指保险公司将其实际经营所产生的盈余，按一定比例向保单持有人进行分配的人寿保险。

　　（2）分红保险的主要特征是投保人除了可以得到保单规定的保证利益外，还可享受保险公司的经营成果。

　　（3）分红保险的红利实质上是保险公司的盈余，盈余就是保单资产份额高于未来负债的那部分价值。

　　红利的产生是由很多因素决定的，但最为主要的因素是利差益、死差益。对于以死亡作为保险责任的寿险，死差益是由于实际死亡率小于预定死亡率而产生的利益；当保险公司实际投资收益率高于预定利率时，则产生利差益。

　　（4）红利领取方法：①现金红利：以现金形式定期向客户发放；②累积生息：自红利派发日起，将应计红利转入累计生息帐户储存生息，并于合同终止或投保人申请时给付。

　　不同寿险产品的保险责任、交费方式、面向的人群等都可能不同，因此红利分配水平也就不同。不同公司有不同的分红理念和原则，不同公司的险种责任不完全一致，所以不存在可比性。

　　2．购买分红保险的重要作用

　　分红保险的销售可谓源远流长，经久不衰，1776年分红保险诞生于英国，1920年美国拥有了第一款分红保险，迄今为止，分红保险在西方发达国冢已成功运作了数十年乃至数百年。依然占据着险种销售市场份额的绝对统治地位，成为世界保险市场的主流产品在利率高度市场化的西方发达国家。精明的投资者经过反复的市场实践，认可了分红保险产品这一最佳规避利率风险，长期保全保值增值家庭资产的基础性金融理财工具。

　　（1）分红保险具有三个重要特性：安全性、流动性、效益性，它是在收益和风险之间找到一个平衡点，即防守型——平衡型（分红保险）——进攻型。

　　（2）分红保险的作用：

　　第一，急用现金。

　　利用分红保险可以保单借款，它是一种融资新途径，可以买现两次资金运作，是关键时刻唯一融资救急的途径。倘若购买了分红保险，就等于在保险公司开了个账户，签了一个合同，同时，保险合同承诺：在没有发生风险，保险公司会把本钱、利息和红利给您，确保您有一笔长期稳定的收益，为自己预留下医疗费和养老金；如果风险发生，保险公司就会立刻理赔，为您提供一笔急用现金。

　　第二，合法保全资产。

　　①债权继承权

　　譬如，张三欠李四100万，张三身故，留下存款50万，张三家人和李四都要争取张三留下的50万存款，谁能得到这50万？

　　应该是李四，因为《继承法》第33条规定：遗产继承人应当清偿被继承人依法应当缴纳的税款和债务。

　　②受益权债权

　　张三欠李四100万，张三身故，留下保险金100万，指定张三儿子为受益人。张三儿子和李四都要争取这100万保险金，谁能得到这100万？

　　应该是张三儿子，因为《保险法》第24条规定：任何单位或个人都不得限制被保险人或者受益人取得保险金的权利——保险金不是遗产，保险不受债务纠纷影响，保险公司只有根据保险合同给付保险金的义务，没有为投保人承担债务的义务。

　　第三，保险是老板的救命符。

　　安然公司，2002年破产。其公司前总裁肯尼斯·莱于2000年2月购买了400万美元的人寿保险。此次破产清算了公司的所有资产，但这400万美元的保险却受法律保护，债权人却无法以此为由起诉肯尼思·莱。

　　肯尼思·莱给我们的思考：

　　①为什么要分离资产？

　　因为企业资产个人资产，而当前很多企业主在经营自己企业时总是将企业资产与个人资产混合在一起，没有进行有效的分离。在这种情况下，一旦企业破产，企业主的个人资产也将被查封。而保险却是建立个人资产和企业资产的防火墙，它能帮助我们将个人资产从企业资产中分离。

　　②为什么将分离的资金买保险？

　　保险是真正永远属于您个人的财产，它是不能被查封的财产。

　　（3）合法节税的黄金渠道。

　　我国个人所得税法规定：“红利在保险公司累积生息免征利息税、个人收入调节税。”《个人所得税法》第四条第五款规定：“保险金不列入所得税应纳税额之内。”《遗产税暂行条例（草案）》第五条第四款规定：“保险金不征收遗产税。”

　　因此，利用保险可以一举两得：保险金免税；保险金是现金。

　　（4）专家理财——保本、保值、增值。

　　①分红保险的奥秘。

　　分红保险之所以能够在家庭中长期投资理财活动中起到如此重要的作用，恰恰是因为让我们分享了专业投资机构创造的几十年复利的累积。

　　②复利为什么重要？

　　现在我们都明白了，持续的盈利才是最重要的。中国经济每年10％增长，20年、30年，大家突然发现世界出来一个庞然大物，原来只需要10％，一个国家可以变得那么强大。对于家庭理财也是同样的道理，每年只需要10％的速度增长，20年以后，你的财富将会到多少倍，我们投资的目的，其实要的就是复利，要的是每年每时每刻复利，这是不可能的，至少要做到每年赚钱，每年按照稳定的速度复利20年，每年赚20％，你有100万，40年后是多少倍？1468.9倍。如果你有100万，按20％的速度增长40年，你基本就是世界排名前百名的富豪了。可是我们很多人没有这个耐心，我今年要100％，明年要200％。

　　实际只要5年下来，你肯定是亏的。只要你抱着一种暴富的心理，肯定不需要5年时间，只要你碰到2007年、2008年这样一年的光景，不需要5年，可能你的财富只剩下一个尾数。

　　分红保险销售过程中亟待解决的若干问题

　　1．分红保险能够真正有效抵御通货膨胀的关键因素是什么

　　（1）险种设计本身确保资金本金安全，最大限度满足了家庭投资理财的第一需求点，也就是保证现有资金的本金安全。

　　（2）借助机构专家的投资活动并通过分红的形式取得个人无法企及的高收益，真正做到了机构理财，借力生财。

　　（3）复利的运用借助时间长度的累积使现有的财富在未来几十年后呈几何级数增长，因此即使面对市场利率的频繁变动，依然能够有效地抵御通货膨胀，确保现有资产的货币购买力在几十年后依然同等拥有甚至更高，真正做到现有资产在未来的保值增值，从而达成家庭投资理财的根本目的。

　　2．为什么最初若干年分红水平比较低

　　其实世界各国只要销售分红保险都会呈现出在购买分红保险最初的6到8年的时间里分红水平相对比较低的状况，而随着时间的推移，分红水平会一路高涨，维持在一个相对良好的收益水平上这样一个基本分红走势，而在最初若干年分红水平相对较低，究其原因主要有以下几点：

　　（1）开办新的寿险公司、推出新的寿险险种，一般来说寿险公司都需要付出高额成本，最初若干年所收到的保费能够真正投入资本市场运作的资金数量有限，因此难以取得较高的分红收益。

　　（2）国内寿险公司分红保险险种推出生不逢时，遭遇中国资本市场最低迷的时期。从2000年下半年一直到2006年年初中国股市始终在漫长的下跌通道中运行，即使在国务院和保监会陆续放开保险公司资金运作渠道后，其结果是运作在股市中的资金不仅没有取得较好的投资回报，相反却带来了相当数额的账面浮亏。

　　（3）中国寿险公司的巨额资金的运用，过去长期受到《保险法》

　　等有关法律和国家相关政策的严格限制，投资渠道不畅，资金无法充分运作，仅能获得较低的稳定收益，因而也难以给分红险带来较高的红利分配水平。

　　（4）投资资金在项目建设期内不可能取得较高的投资回报，即使是投入到国务院特许的一些重大的国家基本建设项目中去；其实稍有投资常识的人都知道，在项目的建设期内是无法取得较高的投资回报的，只有等到项目完工，真正进入到商业化运作轨道后才能带来源源不断的丰厚回报。

　　3．为什么红利在未来较长的时间里是一定有保证的

　　（1）中国寿险市场上分红保险的销售已经走过了最初分红水平较低的年度。现在能够投入到资本市场上运作的资金越来越多，资金实力的雄厚足以让寿险公司在资本市场上呼风唤雨，成为真正最大的赢家。中国人寿在海外成功上市和回归国内A股市场后所取得的出色的投资回报就是最好的明证。由此分红保险的红利分配水平也会逐渐稳步上升。

　　（2）2006年“国十条”的出台，解除了困扰中资寿险公司资金运作的瓶颈，目前国内寿险公司的资金运作渠道已基本上和国际接轨，凡是国外寿险公司的资金可以运作的渠道，中资寿险公司也同样拥有，因投资渠道不畅而带来的资金运作效率不高，投资回报较低的局面已不复存在，可以预期的是伴随着中国经济的日益发展和强大，寿险公司作为这个阶段国家重大基本建设项目的资金提供者也必将分享由此带来的高额回报，分红保险的红利分配水平也势必一路高涨。

　　（3）2008年12月3日，国务院总理温家宝主持召开国务院常务会议，研究部署应对金融危机促进经济发展的政策措施。

　　会议指出，应对国际金融危机，保持经济平稳较快发展，必须认真实行积极的财政政策和适度宽松的货币政策，进一步加大金融对经济发展的支持力度。要通过完善配套政策措施和创新体制机制，调动商业银行增加信贷投放的积极性，增强金融机构抵御风险能力，形成银行、证券、保险等多方面扩大融资、分散风险的合力，更好地发挥金融支持经济增长和促进结构调整的作用。

　　会议研究确定了金融促进经济发展的九大政策措施。其中，温总理在第四条中明确指出，要发挥保险的保障和融资功能，促进经济社会稳定运行。积极发展“三农”、住房和汽车消费、健康、养老等保险业务，引导保险公司以债权等方式投资交通、通信、能源等基础设施和农村基础设施项目。这也势必带来分红保险进一步发展壮大的春天。